Financial Instability and Credit Constraint: Evidence from the Cost of Bank Financing [PDF]
This paper examines the relation between the degree of firms’ financial constraint and the observed rise in the cost of bank financing during the global financial crisis of 2008.
Bruno S. Martins
core
Restrição de Liquidez para Modelos de Seleção de Carteiras
Brazilian Review of Finance, 2015 A liquidez é um fator importante no âmbito da gestão de carteiras. Em 2012, no Brasil, a CVM começou a exigir que instituições mantenham um controle da liquidez de seus ativos/carteiras. O objetivo deste trabalho é incorporar a liquidez de forma endógena a um modelo de seleção de carteiras visando a sua utilização no mercado de capitais brasileiro.
Pereira, Gabriel Matos +3 more
openaire +3 more sources
Out-Of-The_Money Monte Carlo Simulation Option Pricing: the join use of Importance Sampling and Descriptive Sampling [PDF]
As in any Monte Carlo application, simulation option valuation produces imprecise estimates. In such an application, Descriptive Sampling (DS) has proven to be a powerful Variance Reduction Technique.
Eduardo Saliby +2 more
core
UTILIZAÇÃO DE CURTOSE E ASSIMETRIA PARA ELABORAÇÃO DE CARTEIRAS DE INVESTIMENTO [PDF]
, 2014 TCC (graduação) - Universidade Federal de Santa Catarina. Centro Sócio-Econômico. Economia.Com base nas observações de Scott e Horvath (1980) de que investidores possuem preferência pelos valores positivos de momentos centrais ímpares, como média e ...
Gerent, Evandro Garcia
core
A Probabilistic Approach for Assessing the Significance of Contextual Variables in Nonparametric Frontier Models: an Application for Brazilian Banks [PDF]
This article presents an empirical application illustrating the use of a nonparametric frontier model relying on a probabilistic definition of the production frontier.
Geraldo da Silva e Souza +1 more
core
COMO O PEQUENO INVESTIDOR PODE USAR AS TEORIAS DE GRAHAM E MARKOWITZ
Revista Brasileira de Contabilidade e Gestão, 2016 A presença do investidor pessoa física na principal bolsa de valores brasileira tem aumentado nos últimos anos. A grande maioria é composta de pequenos investidores, os quais nem sempre possuem conhecimentos ou recursos para analisar com profundidade ...
Roque Alberto Zin, Edielson Tarso
doaj +4 more sources
Três leitores de Dostoiévski: Kulidjánov, Bresson e Scorsese
RUS (São Paulo), 2021 Este ensaio apresenta uma leitura de três obras cinematográficas que, de diferentes formas, levaram às telas a ficção de Fiódor Dostoiévski. Os filmes Crime e castigo (1971), de Liev Kulidjánov, O batedor de carteiras (1959), de Robert Bresson, e Taxi ...
Paulo Roberto Mendonça Lucas
doaj
Análise da eficácia da variância e de medidas Downside Risk para formação de carteiras
Enfoque, 2016 O objetivo deste artigo é analisar a eficácia da variância e de medidas de downside risk para formação de carteiras de investimentos no mercado de ações brasileiro. Utilizando as metodologias de Ang (1975), Markowitz et al.
Mariane Bezerra Nóbrega +1 more
doaj +1 more source
Gestão & Produção, 2009 O problema de como alocar recursos de forma eficiente tem sido uma das questões fundamentais em Finanças. Se os fatores domésticos tendem a fazer com que os ativos num determinado mercado se movimentem em conjunto, os investidores procuram diversificar o
Marco Antonio Cunha de Oliveira +1 more
doaj +1 more source
Combining Hodrick-Prescott Filtering with a Production Function Approach to Estimate Output Gap [PDF]
Many models were used to identify the factors affecting the demand for overnight funds by commercial banks. Theses models overcome overdispersion problems caused by excess of zeros found in the dataset. Generalized Linear Latent and Mixed Models (GLLAMM)
Marta Areosa
core